乐山电力股份有限公司关于《2013年年报的事后审核意见函》回复说明的公告
证券代码：600644 股票简称：乐山电力(600644,股吧)编号：临2014-031
乐山电力股份有限公司关于《2013年年报的事后审核意见函》回复说明的公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
根据上海证券交易所《关于对乐山电力股份有限公司2013年年报的事后审核意见函》（上证公函[2014]0170号，以下简称：《审核意见函》）的要求，乐山电力股份有限公司（以下简称“公司”）现将函件中提到的有关事项解释说明如下：
1、公司全年共计提各项资产减值准备5.15亿元，请列表详细说明计提减值准备的具体项目及其期初账面价值、计提的减值准备金额、期末账面余额，并说明计提减值准备的依据，并请分别说明假如2014年无法完成技改并投产，控股子公司乐电天威硅业可能需要继续计提的资产减值情况，假如2014年完成技改并顺利投产，乐电天威硅业可能转回的资产减值情况。
回复：
公司2013年度计提资产减值准备5.15亿元，其中计提坏账准备-0.02亿元，存货跌价准备0.26亿元，固定资产减值准备0.14亿元，在建工程减值准备4.77亿元。
坏账准备的计提是按照公司会计政策和会计估计执行。存货跌价准备、固定资产减值准备、在建工程减值准备是公司控股子公司乐山乐电天威硅业科技有限责任公司（以下简称：乐电天威硅业公司）计提，具体情况如下:
乐电天威硅业公司2013年度资产减值准备计提明细
单位：元
原值
资产减值
累计折旧
净值
存货
库存商品
7,209,806.69
1,433,898.22
/
5,775,908.47
自制半成品
31,576,186.30
22,643,722.00
/
8,932,464.30
原材料
11,036,913.57
2,275,626.30
/
8,761,287.27
低值易耗品
219,972.60
0
/
219,972.60
合计
50,042,879.16
26,353,246.52
23,689,632.64
固定资产
498,506,993.85
13,528,904.00
74,224,663.51
410,753,426.34
合计
498,506,993.85
13,528,904.00
74,224,663.51
410,753,426.34
在建工程
1,546,537,688.12
476,604,467.00
/
1,069,933,221.12
合计
1,546,537,688.12
476,604,467.00
-
1,069,933,221.12
总计
2,095,087,561.13
516,486,617.52
74,224,663.51
1,504,376,280.10
乐电天威硅业公司2013年度资产计提减值准备依据：
1）存货计提减值的依据：乐电天威硅业公司在编制2013年年报时，分析了当时多晶硅价格行情，并在询价的基础上确定以含税价150元/KG为基础对其库存商品进行减值测试并计提减值准备；同时以此为基础并结合市场价格对原材料及自制半成品计提减值准备。
2）在建工程、固定资产计提减值的依据：乐电天威硅业公司聘请中和资产评估有限公司对截止2013年12月31日的在建工程、固定资产进行了逐项核查和减值测试，并出具评估项目资产评估咨询报告书（中和评咨字（2013）第BJU3016号）。乐电天威硅业公司以此为依据对有关在建工程和固定资产计提了减值准备。
2014年3月，公司与乐电天威硅业公司另一股东保定天威保变股份有限公司（以下简称：天威保变）签订了《关于乐山乐电天威硅业科技有限责任公司股权等事项的框架协议》（详见2014年4月1日公司在上海证券交易所网站和《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》上披露的临时公告），目前公司正就天威保变所持乐电天威硅业公司股权转让相关事宜进行协商。从目前情况看，乐电天威硅业公司2014年全年仍将处于停产技改状态，2014年末公司将按规定对相关资产进行减值测试，不存在乐电天威硅业公司资产减值准备转回的可能。
2、请列表说明乐电天威硅业2013年期末及将于2014年到期的各项对外债务情况。
回复：
1）乐电天威硅业公司2013年末各项对外债务情况如下表：
乐电天威硅业公司2013年末对外债务情况明细表
单位：万元
金融机构及往来单位名称
债务方式
2013年末余额
中国进出口银行成都分行
固定资产贷款
48994
中国银行乐山分行
固定资产贷款
3750
中国外贸金融租赁有限公司
融资租赁贷款
13772
招银金融租赁有限公司
融资租赁贷款
8768
乐山市商业银行
抵押贷款
5000
应付账款
工程尾款
16836.15
预收账款
预收货款
1350.83
其他非流动负债
806.39
合计
99277.37
2）乐电天威硅业公司2014年到期的各项对外债务情况如下表：
乐电天威硅业公司2014年到期的对外债务情况明细表
单位：万元
金融机构及借款单位名称
2014年到期债务金额
余额
中国进出口银行成都分行
19884
29110
中国银行乐山分行
3750
0
中国外贸金融租赁有限公司
3916
9856.00
招银金融租赁有限公司
3756
5012.00
乐山市商业银行
5000
5000
应付账款
16836.15
13800
预收账款
1350.83
1350.83
其他非流动负债
806.39
合计
54492.98
64935.22
注：2013年末对外债务余额以及2014年到期的对外债务金额未包括乐电天威硅业公司的股东乐山电力和天威保变通过委贷和借款方式向其提供的债务。
3、公司除了向乐电天威硅业进行直接股权投资外，还向其提供了余额达8.89亿元的借款和委托贷款，并为其向银行借款和融资租赁借款提供余额达9.7亿元的担保。请列表说明公司对乐电天威硅业的长期股权投资、借款和委托贷款、担保的详细情况，包括形成时间、金额及期限、到期及其收回或代偿情况、逾期情况、提取的减值准备、期末账面余额等情况。
回复：
公司为乐电天威硅业公司向银行借款和融资租赁借款提供的担保金额为9.7亿元。截止2013年末，乐电天威硅业公司已归还部分借款和支付融资租赁资金，上述借款及融资租赁借款余额为75285.02万元。具体情况如下：
2013年末公司向乐电天威提供担保情况明细表
单位：万元
项目
借款总额
形成时间
担保金额
借款余额
担保起止时间
担保类型
中国进出口银行成都分行
122,300.00
2008年
62,373.00
48,994.00
2008.09.26-2016.03.31
连带责任担保
中国银行乐山分行
30,000.00
2009年
15,300.00
3,750.00
2009.03.31-2014.03.31
连带责任担保
招银金融租赁有限公司
18,000.00
2012年
9,180.00
8,768.46
2012.06.20-2017.03.20
连带责任担保
中国外贸金融租赁有限公司
20,000.00
2011年
10,200.00
13,772.56
2011.02.22-2016.02.22
连带责任担保
小计
190,300.00
97,053.00
75,285.02
注：进出口银行实际放款金额为116600万元。
公司向乐电天威硅业公司直接股权投资金额为25500万元，占股权比例为51%（2008年初形成），2013年末根据乐电天威硅业公司的实际情况，公司针对该项投资全额计提了长期投资资产减值准备25500万元，故2013年末账面价值为0。
截止2013年末，公司向乐电天威硅业公司提供资金用于日常经营开支和履行担保义务共计8.89亿元，其中日常经营开支23139万元，履行担保义务资金65806万元，具体情况如下：
单位：万元
项目
金额
形成时间
计提减值准备
账面余额
借款余额
6,502.43
2010年
0
6,502.43
15,136.20
2011年
0
21,638.63
25,971.31
2012年
0
47,609.94
41,335.64
2013年
12,005.40
76,940.18
小计
88,945.58
12,005.40
76,940.18
注：2013年末，根据减值测试情况，母公司对向乐电天威硅业公司提供的资金余额计提了减值准备12,005.40万元（合并报表予以抵销）。
4、乐电天威硅业已停产技改两年多，请说明乐电天威最新的技改方案包括技术及市场可行性、资金、进度等的安排，并请说明公司正在推进的非公开发行股票事项如无法在2014年完成，将对公司正常的生产经营及对乐电天威硅业的技改带来的影响。
回复：
乐电天威硅业公司冷氢化技改是在原多晶硅项目基础上，新建两套10万吨/年的冷氢化装置取代原有的热氢化装置；新增大直径还原炉取代原有的18对棒还原炉，改造相应的精馏系统，充分利用现有公用工程的富裕能力，不新增用地，最终将现有的多晶硅生产线改造成为具有国际先进水平的多晶硅生产线。该方案经过了不断优化和完善，技改方案已经在四川省经信委进行了备案，并通过了四川省环保厅的环评审查。
2013年5月，公司邀请第三方机构中国SEMI（国际半导体材料及设备协会）组织了国际多晶硅专家对乐电天威硅业公司技改方案进行评审。专家组认为：利用现有的设施和公用工程进行改建合理可行；项目总体指标符合目前国际先进水平，电耗达到国际先进水平，材料消耗接近国际先进水平；在可预见的未来，改良西门子法不会被硫化床法取代；从可再生能源发展前景看，硅材料不可取代。经过充分论证，技改方案是切实可行和可靠的。技改资金初步安排30%自筹，70%项目贷款解决。
2013年7月，国务院发布《国务院关于促进光伏产业健康发展的若干意见》国发〔2013〕24号，以促进光伏产业的发展，加大财政与税收政策对光伏产业的支持力度，提出2013-2015年，年均新增光伏发电装机容量10GW左右，到2015年总装机容量达到35GW以上。近日，四川省人民政府发布《四川省促进光伏产业健康发展实施方案》[2014]13号文，以支持多晶硅企业技改升级。
2013年12月27日，公司召开股东大会审议通过了非公开发行股票事项，并于2014年1月24日收到中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）出具的《中国证监会行政许可申请受理通知书》（140063号）。中国证监会依法对公司提交的《上市公司非公开发行股票》行政许可申请材料进行了审查，于2014年3月12日出具了140063号《中国证监会行政许可项目审查反馈意见通知书》，目前公司已按反馈意见要求对相关问题进行了回复，并按要求进行了披露，公司有信心尽快完成非公开发行股票工作。如非公开发行股票事项无法在2014年完成，将严重影响公司筹融资能力。
目前，公司现有业务中除多晶硅业务因技改停产外，其他电力、天然气、自来水和宾馆业务正常开展，煤炭业务正按公司发展战略进行调整，已完成乐山沫凤能源有限责任公司股权转让工作。
5、上述事项均可能对公司正常生产经营的资金周转带来较大影响，请说公司相关资金的安排情况，并请说明报告期末公司的所有债权和债务情况。
回复：
公司电力、天然气、自来水业务较为稳定，特别是洪雅南部山区电力资源整合后，公司电力业务的盈利能力得到进一步提升。电力、天然气、自来水业务经营现金流量稳定，能满足生产经营的正常需要。由于乐电天威硅业公司停产技改，无经营收入来源，到期债务的归还以及日常经营所需资金均由股东提供资金支持。2014年乐电天威硅业公司在金融机构贷款到期总量约3.60亿元，公司将根据资金需求情况向银行等金融机构申请流动资金贷款，以满足公司整体资金需要；同时，通过非公开发行股票改善公司资产质量、降低负债水平，提高融资能力。
截止2013年12月末，公司流动资产26,502.18万元，流动负债183,803.58万元，非流动负债88,244.97万元，负债合计272,048.55万元，具体情况详见公司2013年年度报告中会计报表相关附注。
6、请结合上述各项情况，提示公司可能在2014年出现连续亏损或资不抵债的风险。
回复：
“十二五”期间，公司将紧紧围绕“三优两型”上市公司发展战略，坚持“改革创新、调整结构、两轮驱动、持续发展”经营方针，以电力业务为主要保障性业务，多晶硅为快速增长业务，天然气和自来水为稳定性增长性业务，酒店宾馆为辅助性业务，加快推进公司转型升级和科学发展。2014年，公司以止滑回升、实现赢利为攻坚点，努力增供扩销，确保稳增长促发展。第一季度，公司电力业务售电量同比增长14%以上，天然气、自来水和宾馆业务也保持稳定增长，盈利能力得到进一步提升。公司将加大“五要销量”和“六要效益”活动，加快产业结构调整，增加非经常性收益，力争2014年度实现扭亏为盈。
对未来发展可能面临的风险以及采取的应对措施，公司已在2013年年度报告中进行了详细分析和披露（详见2014年3月8日在上海证券交易所网站和《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》上披露的2013年年度报告及其摘要）。请投资者注意投资风险。
特此公告。
乐山电力股份有限公司
2014年5月30日
