变压器市场的蛋糕这么大 再不拟定布局战略就晚了

　　随着国家电网建设的不断推进，输变电设备需求也在急剧上升，目前我国已成国际第二大变压器市场。在新的机遇下，变压器市场的不断扩大的同时，变压器市场面临转型与升级，节能变压器市场有望提速，预计到2020年，全球变压器市场收益近1907亿。变压器市场这块大蛋糕究竟该怎么分，输配电设备制造企业着实该考虑拟定布局战略了。

　　电网改造加大给变压器行业带来新机遇 电力变压器行业现状分析

　　近日，国家能源局印发《配电网建设改造行动计划(2015-2020年)》。行动计划提出，通过实施配电网建设改造行动计划，有效加大配电网资金投入在电网中涉及最大的就是电力变压器了，电力变压器是发电厂和变电所的主要设备之一。

　　电力变压器的作用是多方面的不仅能升高电压把电能送到用电地区，还能把电压降低为各级使用电压，以满足用电的需要国家电网公司的工作重心和发展战略对于整个电力产业有重大影响，配网自动化和农网改造工作的落实将带动变配电领域的快速发展，尤其是变压器市场需求总量、招投标数量将大大增加，全球变压器市场将逐渐向中国倾斜，尖端产品的应用有望在中国取得更好效果。

　　据市场数据显示，,2011年全国电力变压器的产量达14.3亿千伏安，同比增长6.86%。2011年中国电力变压器制造行业规模以上企业有1461家;实现销售额2901.40亿元，实现利润总额166.08亿元，资产规模为2638.40亿元，产品销售利润为339.72亿元。2013年我国发电设备产量约1.2亿千瓦，约占全球总量的60%，相对于年均5000万-6000万千瓦的装机水平而言产能过剩严重，而常规火电机组产能过剩的矛盾更加突出。2014年，我国电网投资额为4118亿元，占电力总投资的53.04%。

　　在行动计划中提出要加快建设现代配电网的发展，优化电源与电网布局，加强规划衔接，促进新能源、分布式电源、电动汽车充电基础设施等多元化负荷与配电网协调有序发展。

　　在电网的改造中，增加电网资金的投入将会为变压器市场需求量增加提供了强劲动力，给变压器行业带来了机遇和挑战，促使变压器行业得到了快速发展，预计在十三五期间，我国变压器产业规模还将持续增大。

　　随着电网改造的投入加大，我国的变压器市场增长迅速，目前已成为国际第二大市场，将引领全球配电网建设的发展。农网改造将直接增加电网建设投资，为电力设备制造业做大蛋糕份额，变压器产业将迎来新的发展机遇期。

　　在新的机遇下，电力变压器市场不断扩大的同时，也要求着变压器产业进行新的升级，特别是在智能化发展的情况下，节能型、智能型变压器的研发、制造、销售、使用、维护将成为主流。

　　随着我国电网改造的不断进行，新能源发电行业的快速发展，为变压器带来了较好的发展空间，也成为电力变压器企业抢占细分市场领域，扩大业务范围的重要方向。

　　节能变压器市场有望提速

　　前不久，国家发展改革委、能源局启动实施了今年新增农村电网改造升级近千亿投资项目。8月13日，工信部联合质 检总局、国家发展改革委印发《配电变压器能效提升计划》(简称“计划”)，提出到2017年底，初步完成高耗能配电变压器的升级改造，高效配电变压器在网运行比例提高14%;预计到2017年，累计推广高效配电变压器6亿千伏安，相当于减排二氧化碳810万吨。

　　该能效提升计划在这个时间节点出台，是对投资规划的印证。被认为是与前不久农网改造升级规划的高度契合。同时，有投资规划的支撑，相信此次配变能效提升计划能够真正落地执行。

　　据统计，全国目前仍在运行的S9型及以下高耗能配电变压器达百万台以上。

　　随着农网改造投入的加大，以非晶合金配电变压器、S13立体卷铁芯配电变压器、自动调容调压配电变压器和高过载能力配电变压器等新型节能配电变压器的市场容量将迅速扩大。

　　我国输配电损耗占全国发电量的6.6%左右，其中配电变压器损耗占比约一半。目前全国在网运行的配电变压器中，

　　高效配电变压器比例不足8.5%，产业发展相对滞后。

　　“农网升级改造比城市电网建设自动化水平要求更高，特别是在设备免维护、少维护、可靠性等方面，给制造企业，一次设备如开关、变压器生产企业、二次设备企业都提出了比较高的要求。

　　农村一般地处偏远地区，很难及时维护，而且维护成本非常高。因此，迫切需要耗能低、节能降损的变压器。”姚春妮说。

　　特别是在农网改造地区，经常出现低电压、过载等卡脖子问题，为解决高温季节及春节期间农村地区配电变压器短时段严重过载运行的问题，缓解农村春节保供电压力大的状况，国家电网公司近年来积极开展农网高过载能力配电变压器研制及应用工作，以提高配变短时过载能力，减轻供电企业用电高峰期间保供电压力。

　　目前，根据农网综合台区典型负荷特点，高过载配变过载性能将满足1.5倍额定容量6小时、1.75倍额定容量3小时、2.0倍额定容量1小时阶段性连续运行的设计要求，且不影响变压器正常使用寿命，国网已经在江苏、安徽、福建、河南等省进行了高过载配变验证运行，并且将进一步推广。

　　空载损耗降低一半以上

　　目前，在国家力推节能减排背景下，国家电网公司与南方电网公司均把实现节能变压器替代作为降低电网损耗的一大举措。农网改造升级对变压器设备的重要标准就是节能降耗、减噪、无污染、无排放。

　　电力变压器是电力输送的关键电气设备，变压器损耗占电网损耗的30%～40%，我国变压器自身损耗占全国发电量的3%以上。节能型变压器的广泛应用有望进一步降低电网损耗。

　　回顾过去，我国变压器经历了S7、S8、S9、S10、S11等几个系列的替代过程。早在上世纪80年代中期，我国政府强制性地采用S7系列低损耗配电变压器在全国范围内淘汰当时在电网运行的JB1300-73和JB500-64标准的高能耗变压器。从1998年开始，全国推行城乡电网改造，用S9系列配电变压器取代S7系列。在近年的国家城网、农网改造中又开始大批量采用S13及S15型产品，其空载损耗较S9型变压器降低50%～80%。

　　虽然，节能型变压器节能效果良好，但是推广仍然缓慢。“目前我国节能配电变压器市场散乱，加上行业门槛低、企业良莠不齐、缺少鉴定与标准、技术创新不力等因素的制约，导致节能变压器推广缓慢。”姚春妮说。

　　而此次能效计划提出的主要任务就是扩大高效配电变压器应用比例，推动实施配电变压器能效领跑者制度，推动高耗能行业差别性电价政策，鼓励各级地方政府制定实施差异化的高效配电变压器补贴政策。加快高耗能配电变压器淘汰，提升高效配电变压器产业化能力。

　　2020年全球电力变压器市场收益近1907亿

　　根据全球第二大市场研究机构MarketsandMarkets日前发布的研究报告称，2015年，全球电力变压器市场收益有望达到207.1亿美元(约合人民币1320.4亿元)，随着电力需求的不断增长以及输配电基础设施的持续完善，预计到2020年，这一数据将增至299.1亿美元(约合人民币1907亿元)，期间年复合增率达到7.6%。

　　报告中指出，全球电力需求的不断增长将使得各国政府，不论是发达国家还是发展中国家，都将加大发电设施和输配电基础设施的投入以满足经济社会发展需求。预计，2009-2035年，全球电力需求将以2.4%的年增速持续增长。

　　亚太地区需求最大 增速最快

　　按功率来看，电力变压器包括小型电力变压器(60兆伏安以下)、中型电力变压器(61-600兆伏安)以及大型电力变压器(600兆伏安以上)。当前，小型电力变压器是这一市场中最大的细分市场，这主要是因为小型变压器可以应用于更广泛的行业。但是，大型电力变压器是增速最快的细分市场，这是因为许多国家开始关注电力损耗减少而大力发展高压输电技术，包括特高压、超高压和高压直流技术等。

　　按冷却方式来看，电力变压器分为油冷式和气冷式电力变压器。其中，油冷式电力变压器的市场占有率更高，这是因为油冷式电力变压器的安全性能更好，尤其是在高压电力环境。此外，随着高压输电市场的不断扩展，油冷式电力变压器的年复合增率在未来五年将高于平均速度。

　　从区域市场来看，2014年，亚太地区是电力变压器最大的区域市场，预计到2020年，亚太地区还将继续保持这一市场地位。其次是欧洲市场，这是因为欧洲正在对老化的基础设施进行更新升级。与此同时，亚太地区还是电力变压器增速最快的区域市场，中国和印度等国家加快大型输配电基础设施的建设市推动该地区市场需求不断增长的主要因素。

　　电力互联促进全球需求增长

　　报告中认为，国家之间的大型跨境电力互联项目的建设也是促进电力变压器市场需求不断增长的一大因素。例如，德国西门子公司刚刚获得连接埃塞俄比亚和肯尼亚的高压直流输电项目建设合同。初步估计，这一跨境电力互联项目全长达到1000千米，其目的是为了输送充足的水电资源。此外，南美洲智利、秘鲁、哥伦比亚、厄瓜多尔和玻利维亚也正在推进连接五国的输电系统建设，促进区域能源安全和供应稳定。

　　纵观整个欧洲，预计在2020-2030年这十年间，欧洲将新建一大批电力互联项目以实现欧盟单一能源市场的目标，不仅整合更多的可再生能源并网发电，还能够根据区域电力情况实现电力供需平衡，优化可再生能源市场，建设更安全稳定的单一能源市场。

　　输配电系统持续扩建

　　除此之外，电网稳定性和可靠性还将促进输配电市场的整体支出提高，增加新的投资。尽管世界各地区都在关注电网基础设施的更新升级，尤其是欧洲，但是，输配电系统的扩建不会停止。

　　据初步统计，2011年，全球输配电线路长度达到6950万千米，预计到2016年，这一数据有望达到7420万千米。2011年，输配电领域资本支出达到1902.1亿美元(约合人民币1.2万亿元)，预计到2016年，这一数据将增至2318.3亿美元(约合人民币1.5万亿元)。

　　但是，电力变压器市场的发展在这样的大趋势下也不是一帆风顺的。例如，各国政府对大型项目建设的资金支持力度不足也将阻碍这一市场的发展。此外，从供应商来看，电力变压器市场还主要集中在瑞士ABB、德国西门子、美国通用电气和日本东芝这四大财团，其联合市场份额占据半壁江山。

　　国产品牌变压器20大明星企业!

　　一、特变电工

　　特变电工股份有限公司是中国变压器行业首家上市公司，是中国重大装备制造业核心骨干企业，国际电力成套项目总承包企业，中国最大的变压器、电线电缆、高压电子铝箔新材料、太阳能核心控制部件研发、制造和出口基地。变压器产品包括1700kV及以下电力变压器、1000kV及以下电抗器，整流变等特种变压器，组合式变电站等电气工业自动化系统。

　　新动向：特变电工携全新产品及方案盛装亮相中国光伏大会暨展览会，特变电工有信心年底建成500亿高新技术企业集团，全面落实践行"丝绸之路经济带"和新疆现代产业体系建设的伟大战略中建功立业。

　　二、西电集团

　　西电集团已经成为中国最具规模、成套能力最强的高压、超高压、特高压交直流输配电设备和其他电工产品的生产制造基地。在国内率先研发了800kV、1100kV、±800kV 特高压交直流输配电设备中的系列产品(GIS、GCB、隔离开关、避雷器、电力变压器、并联电抗器、换流变压器、平波电抗器、直流输电换流阀等)。

　　新动向：公司控股股东中国西电集团公司(以下简称“西电集团”)承诺：自2015年7月10日起，三个月内通过证券公司、基金管理公司定向资产管理计划等方式增持公司股份，累计增持资金不低于12000万元。

　　三、保定天威

　　保定天威集团有限公司隶属于中国兵器装备集团公司，前身为保定变压器厂，是国内唯一得到四个核电企业质保体系认证的合格供应商，国内唯一具有壳式变压器生产能力的制造厂家。天威集团在保定、合肥、秦皇岛建有三个现代化的以变压器产品为核心的输变电产业生产制造基地，其中包括七个变压器制造公司。

　　新动向：保定天威破产重整冷思考：切忌盲目扩张，保定天威发布公告称，集团及旗下三家子公司无力偿还到期债务，拟申请破产重整。相关分析认为，保定天威破产重整意味着央企不败金身告破。

　　四、顺特电气

　　顺特电气设备有限公司是由顺特电气有限公司(原顺德特种变压器厂)与法国施耐德电气共同设立的中外合资公司。公司始创于1988年，其前身顺德特种变压器厂是国内最早进入干式变压器制造领域的企业。公司专业制造干式变压器、预装式变电站、组合式变压器、中低压开关柜、干式电抗器等高品质的电气设备。

　　新动向：SCB10-630/10型树脂绝缘干式变压器，产品顺利通过国家监督抽查。

　　五、江苏华鹏

　　江苏华鹏变压器有限公司是由原江苏华鹏变压器厂改组而成的大型股份制公司，是江苏华朋集团的核心企业。公司位于江苏省溧阳市昆仑开发区68号，公司资产总额4.3亿元，占地面积17.8万平方米，年生产能力25000MVA，现有员工902人，其中技术人员218名。公司连续八年进入全国变压器行业综合经济效益前五位，江苏省位。

　　新动向：华鹏两款变压器 通过国家级鉴定，经与会专家鉴定，华鹏220kv、110kv环保节能电力变压器综合技术性能指标达到了国际先进水平，建议批量生产。

　　六、正泰电气

　　正泰集团控股股份制公司。主要负责生产销售高、低压成套开关设备、箱式变电站、自动化设备、高中压变压器、开关元件、电线电缆等产品及电力工程设计、安装。现辖17个专业公司，一个区域工厂。首期注册资金3.5亿元，总投资35亿元，在上海建设占地1500亩的输变电设备产业园。是为正泰集团产销第二大控股公司。

　　新动向：9月19日，正泰绍兴旗舰店开业庆典在中国(轻纺)机电城隆重举行，这是正泰目前在绍兴地区开设的规模最大的旗舰店。

　　七、大全变压器

　　南京大全变压器有限公司是大全集团(原江苏长江电气集团)在宁投资6000万元注册成立的高新技术企业，是采用现代化管理模式和运行机制组建的变压器专业制造公司。主要从事干式变压器、特种变压器、组合式变压器、预装式变压器等设备的科研开发、生产制造及产品销售。

　　新动向：大全集团南京研究院自主研发框架断路器5XA-4000A壳架通过上海电科所程序I试验。

　　八、金山门

　　浙江金山门电器有限公司生产基地位于温州新光工业区，是一家集国内外高新技术于一体，开发变压器的定点企业。企业成立以来凭其精湛的技术和先进的管理经验，较高的综合实力一直在变压器行业中扮演重要角色，其产品的市场竞争力得到极大的提高，企业生产的各种常规和特殊的新S9 系列、S11-M 系列电力变压器及SC 系列、SCB 系列、SG10系列H级干式变压器，电压等级达35KV 及以下，最大容量达 20000KVA 。

　　九、卧龙电气

　　卧龙电气集团股份有限公司属国家重点高新技术企业，卧龙电气已形成电机与控制、输变电、电源电池三大产品链，产品涵盖各类电机及其控制、超特高压电力变压器、高速铁路牵引变压器、城市轨道交通地铁成套牵引整流机组、UPS电源、电动自行车、工程机械等40大系列3000多个品种，具备年产800万KW各类电机生产能力,1.2亿KVA各类电力变压器制造能力，综合实力位居中国电机制造行业榜首。

　　新动向：公司电机业务大幅增长，产业并购整合提速，产业结构不断优化，考虑到公司未来发展前景，当前估值仍有提升空间。技术上，股价处于低位筑底过程中，可继续持有。

　　十、许继集团

　　许继集团有限公司是国家电网公司直属产业单位，是中国电力装备行业的大型骨干和龙头企业，产品覆盖发电、输电、配电、用电等电力系统各个环节，横跨一二次、高中压、交直流装备领域，是国内综合配套能力最强、最具竞争力的电力装备制造商及系统解决方案提供商，核心主导业务是智能变配电、智能用电、电动汽车充换电及驱动控制、直流输电及电力电子、新能源并网及发电、工业及军工智能供用电、轨道交通智能牵引供用电等电力装备的制造和系统解决方案的提供。

　　新动向：许继集团与鲁能集团签署战略合作协议，9月20日，总经理冷俊走访鲁能集团，与总经理刘宇就新能源、房地产工程及其他领域的深层次合作进行交流。

　　十一、青岛变压器

　　青岛变压器集团有限公司始建于1969年，位于青岛市城阳区，占地面积47.5万平方米，到2009年末资产总额35.7亿元，职工总数6102人，其中工程技术人员1722人。公司是以变压器类产品为龙头，由青岛青波变压器股份有限公司、青岛龙达电器有限公司、青岛恒生电器有限公司、青岛恒讯电力电缆有限公司、青岛恒讯电线有限公司等38个企业组成的跨电气、机械、电子、轻工、橡胶、化工、水产、房地产、外贸等9个行业的紧密型经济实体。

　　十二、中电电气

　　中电电气集团形成电力变压器、光伏太阳能、电力电子、蜂窝材料四大产业，在江苏、上海、江西、香港等地发展形成15家控股、全资子公司。汇聚了包括多名起草国家变压器标准的行业知名权威专家在内的60多位国内外资深专家，400多个销售服务网点遍布于全国各大城市。科学家团队研发的太阳能电池保持着工业批量产品的光电转化率世界纪录。

　　新动向：中电电气韩国仁川光伏电池新工厂投产，新工厂位于韩国仁川市，工厂占地面积约5000平方米，年生产力达200MW。2015年5月，工厂开始试生产，最近开始正式运营。